Начнём с краткого вступления в виде терминологии что такое тренд и его понятия разворота.
1. Что такое трендовое движение и разворот ны рынке
Как показывает история, большинство биржевых активов в большей части времени проводят во флэте или другими словами в боковом коридоре. В тренде рынок проводит лишь 50%, если мы говорим про фондовый рынок. На Форексе процент время трендовых движений 20-30%. Поэтому на трейдинге не так уже и просто делать деньги, поскольку чаще всего вместо движения мы видим резкие движения то вверх, то вниз.
Что такое биржевой тренд
Тренд (от англ. "trend") — это направленное движение финансового рынка вверх или вниз. Говоря простым языком: это последовательная серия постоянно увеличивающихся максимумов (в случае роста) или минимумов (в случае падения).
Пример восходящего тренда:
Что такое разворот тренда
Разворот тренда (или смена) — это окончание трендового движения и его последующая смена на противоположное, либо переход в стадию консолидации (флэта).
Пример разворота тренда:
Разворот тренда очень часто путают с коррекциями: кратковременные откаты в противоположном направлении от тренда. Моменты коррекции для инвесторов являются отличными точками входа в позицию, но с другой стороны это может быть чревато убытком, если рынок пойдет ниже:
Чаще всего тренды не заканчиваются мгновенно, поэтому даже после резкого разворота случаются сильные откаты в противоположную сторону.
Примечание
Бывают редкие исключения, когда котировка может резко начать падать без откатов в случае каких-то критических негативных новостей. Но такое случается крайне редко и лишь с отдельными эмитентами. Такие развороты называют V-образными, поскольку они похожи на английскую букву V.
Рассмотренные способы определения смены тенденции работают на основных финансовых рынках:
Чаще всего ожидать разворота тренда следует в местах сильных уровней сопротивления или поддержки, а также на круглых числах: 100, 150, 200 и т.д.
В целом можно сказать, что не существует 100% способов, которые бы позволяли заранее сказать, что рынок меняет направление. Все представленные способы являются сигналами.
Торгуя против основного движения, всегда надо ставить стоп-лоссы — защитные ордера, которые ограничивают потери в случаи ошибки.
2. Методы определения смены тренда на бирже
2.1. Пробой линии
Самым простым способом для определения смены тренда служит пробой трендовой линии.
Трендовая линия — прямая, проведённая через последовательную серию минимумов/максимумов цены. Как только цена пробивает её, это означает либо окончание тренда, либо её разворот. Также это может быть просто ложным пробоем, после чего трендовую линию приходится корректировать:
Ложные пробои для трендовых стратегий приносят дополнительные убытки, поэтому их не любят трейдеры.
2.2. Долгое отсутствие новых экстремумов
Тренд — это прежде всего постоянное обновление новых экстремумов, будь то максимумы или минимумы. Если цена долгое время находится во флэте на высоких или низких уровнях, то чаще всего эта консолидация носит разворотный характер:
Часто при этом цена начинает "закругление" направления в противоположную сторону. Такие сигналы в техническом анализе ещё называют "блюдцем".
В тренде обязательно должны появляться новые максимумы или минимумы, иначе это будет не трендовое движение.
2.3. Графические фигуры
В трейдинге широко распространено использование графических фигур технического анализа. Пожалуй самой популярной является двойная вершина или дно. Выглядит она следующим образом:
По аналогии с двойной вершиной можно также составить тройную вершину или дно. Разница будет лишь в ещё одном экстремуме. Такая картина на практике встречается крайне редко.
Приведём пример, как выглядит разворот тренда с применением двойных или тройных экстремумов:
Есть фигура голова и плечи, которая также прекрасно работает:
2.4. Дивергенции и конвергенции осциллятора с ценой
Существуют целый ряд осцилляторов, которые показывают перекупленность или перепроданность на рынке. Например:
Они бесполезны для торговли в тренде, но зато они могут давать отличные сигналы дивергенции и конвергенции: расхождение нового экстремума цены с новым экстремумом у осциллятора.
Вот как это выглядит на графике цены:
Существует индикатор денежного потока Чайкина (CMF, Chaikin Money Flow). В отличии от классических осцилляторов, он учитывает ещё и объём. Поэтому его сигналы порой очень интересны и правдивы. На нём отлично отрабатываются тренды и дивергенции:
2.5. Комбинации японских свечей, которые сигнализируют смене тренда
Существует десятки свечных паттернов, которые сигнализируют о смене тренда. Самыми сильными паттернами являются бычье и медвежье поглощение, доджи.
Свечные паттерны бычьего разворота тренда:
Свечные паттерны медвежьего разворота:
2.6. Индикаторы
Одним из самых простых индикаторов для определения разворота тренда является Parabolic SAR. Суть идеи очень простая. Как только точки SAR изменяют свою полярность (меняют нахождение ниже/выше цены), то происходит разворот.
Вторым вариантом является использование экспоненциальной скользящей средней (EMA) с периодом 50. Суть проста: пока цена выше EMA, то тренд продолжается. Как только EMA изменит направление, а цена уйдет по другую сторону скользящей, то это можно назвать разворотом.
2.7. Пин-бары на экстремумах
Пин-бар является японской свечей с маленьким телом и большой тенью направленной в направлении действия тренда. Длина тени должна быть хотя бы в 3 раза больше тела (лучше, если она будет еще больше).
Вот как выглядит пин-бар в теории:
Вот, что ожидается в идеальном случае:
Пример пин-бара на графике Газпрома:
3. Как отличить коррекцию от разворота тренда
Точно ответить на вопрос "как отличить коррекцию от разворота тренда" нельзя. Если бы это можно было делать точно, то тогда можно было всегда зарабатывать на бирже. Ведь все сигналы были верными.
Биржевая торговля оперирует лишь вероятностями. После длительного движения в каком-то направлении возрастает вероятность коррекции. Чаще всего на рынке происходит именно временные отклонения цены. Тенденции редко ломаются без каких-либо оснований.
Поэтому отвечая на вопрос: чаще всего на рынках случаются коррекции, а не развороты. Если же коррекция затягивается надолго. Отсутствуют новые максимумы/минимумы, то вполне вероятно, что сил у движения уже нет.
Смотрите также видео "как определить разворот тренда без индикаторов":
