Валютный своп бирже — что это значит, от чего он зависит
2.8/5 - (50 голосов)
«Валютный своп» на Форексе — что это и для чего он нужен. Как его рассчитать и посмотреть? За что с трейдеров берётся эта комиссия и как от неё можно избавиться. Обо всём этом читайте далее.
В общем смысле своп — сделка по обмену актива на время. В этой статье мы затронем только валютные свопы на Форекс.
1. Что такое своп на бирже простыми словами
Своп на бирже (от англ. "Swap" — перенос) — это комиссия за перенос открытых позиций на следующий день. Её берут Форекс брокеры.
Не на всех типах торговых счётов есть своп. Бывают безсвопые счета — swap-free. Но это скорее исключение, т.к. на всех обычных счетах они присутствуют.
Комиссия может быть как отрицательной, так и положительной. Её размер зависит от разницы в ключевых процентных ставках центробанков двух валют и комиссии дилера.
Например, вы открыли короткую позицию SELL (на понижение) по паре EURUSD. В этом случае каждый день будет начисляться положительный своп, поскольку ставка ФРС выше, чем ЕЦБ (на момент 2021 года). Вам платят за то, что удерживаете позицию.
Каждый день ночью происходит начисление свопа. В ночь со среды на четверг происходит тройное списание (за выходные дни). Это связано с тем, что расчёты ведутся в режиме Т+2 (на два дня позже).
В спецификации торгов у каждого брокера своп указывают в пунктах.
Пункт — это минимальная шаг изменения цены у валютной пары или иного инструмента.
Посмотреть текущий уровень свопа у открытой или закрытой сделки можно прямо в терминале Метатрейдера:
2. Как рассчитывается своп
Swap рассчитывается для каждой валютной пары индивидуально. Причём его значения разные для позиции Long (покупка) и Short (продажа). Не бывает так, чтобы оба направления были положительны. Чаще всего по одному направлению он будет меньше, чем по другому.
В зависимости от разницы в процентных ставках разных стран этот процент будет разный. Чем больше разница процентных ставок, тем больше разница в свопе. Например, если в США ставка 0.75%, а в Еврозоне 0%, то пара EURUSD будет иметь положительный swap при игре на понижение Евро.
Большая процентная ставка делает эту валюту как бы дороже. Проще объяснить на примере с рублем.
В России процентная ставка постоянно изменяется. На данный момент она равна 16,00% (обновлено 22 марта 2024 года). И из-за этого рубль чувствует себя гораздо лучше, чем если бы ставка была ниже. Иностранные инвесторы приходят в Россию с долларами. Покупают рубли, кладут их под проценты (покупают облигации федерального займа ОФЗ). Потом спустя время покупают доллары и уходят. В итоге они за год заработают больше чем на депозите в долларах. В их странах столько нельзя заработать, просто положив деньги в банк.
Таким образом, спрос на валюту в стране с большой процентной ставкой есть, из-за этого она и становится крепче.
Комиссия "своп" уходит к дилинговому центру. На их языке это называется "сторидж".
3. Как посмотреть свопы
Свопы у брокеров могут отличаться. При этом они ещё могут изменяться чуть ли не каждый день. Поэтому надо периодически проверять их, особенно если позиции открыты с долгосрочной перспективой.
Сделать это можно либо на сайте брокера в разделе спецификация рынка. Например, у Альпари это выглядит так:
В терминале можно посмотреть спецификацию конкретной валютной пары нажав правой кнопкой на её название.
4. Стоит ли учитывать свопы в торговли стратегии
При торговле интрадей (внутри дня) свопы можно не учитывать, т.к. они рассчитываются только при переносе позиции на следующий день.
При краткосрочной торговле, когда позиция удерживается до 5-10 дней, можно не обращать внимания на swap. Если держать позиции длительный срок (пару месяцев), то стоит учитывать эту комиссию, поскольку может набежать приличная сумма.
Открыв позицию на долгий-долгий период с положительным свопом, можно просто так получить неплохие деньги. Главное, чтобы пара не сыграла сильно в противоположную сторону. Но это уже как повезёт.
Второй способ: открыть позицию у одного брокера с положительным свопом, а у другого брокера открыть противоположную позицию на счету без свопа. В итоге получается ситуация, когда фактически деньги лежат под процент. Получается где-то 5-10% годовых в валюте, это с учетом адекватных размеров кредитных плеч. Можно зарабатывать и больше, если взять ещё больший размер плеча.
Тема с положительным свопом никогда не давала мне покоя. Говорят, что это действительно прибыльно