Как выбрать брокера для инвестиций новичку — ТОП-5 компаний, плюсы и минусы

В этой статье мы поговорим на тему выбора брокера для торговли на фондовой бирже. Сравним популярные брокерские компании, перечислим плюсы и минусы, выберем лучших брокеров. Материал ориентирован на начинающих инвесторов, поэтому всё комментарии даны на доступном языке.

Кто такой брокер для торговли на бирже

Физические лица не могут напрямую покупать акции на бирже. Обязательно нужен посредник в виде брокерской компании. Это требование закреплено законодательно. В этом нет ничего страшного, поскольку это никак не ограничивает права граждан самим решать, что купить и продать. Брокер не вправе решать за клиентов такие вопросы за клиентов.

В чём различия между брокерами? В принципе для рядовых инвесторов не имеет какого-то значения через какого брокера работать на бирже. У каждого можно покупать все российские инструменты, которые есть на Московской бирже:

• Акции;
• Облигации;
• ETF фонды;
• Депозитарные расписки;
• Валюты (доллары, евро, юани);

У каждого можно получать дивиденды и купоны по облигациям.

В чём основная разница между фондовыми брокерами:

1. Доступ к торговле зарубежными акциями;
2. Доступный список финансовых инструментов. Не у всех есть фьючерсы, опционы;
3. Условия маржинальной торговли;
4. Комиссии за торговый оборот, депозитарные сборы;
5. Скорость прихода дивидендов по акциям;
6. Удобство пользования мобильным приложением для торговли;
7. Удобство снятия денег;
8. Компетентность технической поддержки;

У всех брокеров отсутствует минимальная сумма пополнения, есть доступ к торговому терминалу Quik. Все дают возможность открыть ИИС (индивидуальный инвестиционный счёт).

Какого брокера выбрать для инвестиций новичку? В этом обзоре мы рассмотрим топ-5 крупных брокеров:

1. Финам (Finam);
2. БКС Брокер (BCS Broker);
3. Тинькофф (Tinkoff);
4. Сбербанк;
5. ВТБ;

• Как выбрать брокера для фондовой биржи;

---

---

Лучшие брокеры для инвестиций и торговли в 2021 году

1. Брокер Финам — плюсы, минусы, отзывы

Брокерская компания Финам (Finam) появилась ещё в 1994 г, когда фондовый рынок в России только начинал зарождение. Является крупнейшей брокерской компанией, действует только на территории России. Есть офисы в крупных городах.

Финам предоставляет доступ ко всем возможным финансовым инструментам на бирже. Есть возможность брать кредитные плечи под низкие проценты (по сравнению с другими брокерами).

Многие профессиональные трейдеры и инвесторы используют этого брокера, как основного.

У Финама есть удобное мобильное приложение "Финам Трейд":

В Финам Трейде можно посмотреть график любого инструмента на бирже, будь то акция, фондовый индекс, валюта, товар, индекс и прочее:

В приложении есть много доступных технических индикаторов:

При выставлении заявки указывается уровень и позиция на графике:

Можно видеть биржевой стакан в режиме онлайн:

Если нет возможности совершать торговые операции через терминал, то Финам позволяет отправить заявки через телефон. Причём эта услуга бесплатна.

Компания проводит бесплатное обучение для своих клиентов.

Плюсы брокера Финам:

• Единая комиссия за торговый оборот 0,0354% и меньше. При увеличении торгового оборота комиссия снижается;
• Для инвестора доступны все финансовые инструменты (в том числе и доступ к NYSE);
• Удобное мобильное приложение "Финам Трейд". Стоит отметить, что в периоды супер высокой волатильности на рынке, приложение продолжало полноценно работать без сбоев;
• При больших суммах депозита есть возможность заключения индивидуальных тарифов. Сумма должна быть от 1 млн рублей;
• Дешёвые комиссии при маржинальной торговле;
• Есть доверительное управление, ПИФы, обучение, сервис автоследования и свой банк;
• Отличная поддержка, которая ответит на все сложные вопросы по финансовым рынкам;
• Доступ к внебиржевому рынку;
• Возможность открыть ИИС;
• Бесплатное пополнение и снятие;
• Дивиденды приходят быстрее остальных брокеров;
• Отсутствует комиссия за владение депозитарными расписками;
• Есть доступа к премаркету и постмаркету;

Минусы:

• В приложении Финам Трейд нет данных о размере дивидендов, размеров купонов, даты выплат;
• Отсутствует история сделок за предыдущие дни;
• Комиссия считается по итогу дня и сразу не отображается в приложении;

Мой отзывы о брокере Финаме: только положительное впечатление. Работаю с этой компанией уже с 2013 г. Для меня это основной брокер для работы.

• Отзывы о брокере Финам;

Несмотря не минусы, Финам является самым лучшим брокером на 2022 г. для трейдинга и инвестиций. Здесь есть удобное приложение "Финам Трейд", которое стабильно работает даже в периоды высокой волатильности на бирже, есть доступ ко всем биржевым инструментам.

2. БКС брокер — плюсы, минусы, отзывы

Обороты торгов у брокера БКС одни из самых больших (на 2020 г. занимал первое место). БКС стоял ещё у истоков зарождения российского фондового рынка.

БКС в наличии имеет доступ ко всем биржевым инструментам. Этот брокер подойдёт для любителей и профессионалов.

Как выглядит приложение БКС для торговли на бирже:

Довольно хорошо представлены графики:

Плюсы БКС Брокера:

• Доступ к торговле иностранными акциями;
• Пополнение и снятие без комиссий;
• Наличие мобильного приложения;
• Плавающая комиссия за торговый оборот, которая уменьшается по мере его роста;

Минусы:

• Депозитарная комиссия;
• При сумме депозита менее 30 тыс. рублей будет взиматься плата за пользованием терминалом QUIK;
• Большая комиссия за участие в IPO. Также большая минимальная сумма для участия по сравнению с другими брокерами;

БКС брокер подойдёт для активной торговли и уже более профессиональных участников торговли. Хотя компания старается делать свою платформу максимально понятной и доступной для широкой публики.

3. Брокер Тинькофф Инвестиции — плюсы, минусы

Тинькофф с 2019 г. стал самостоятельным брокером. До этого он работал через БКС.

Компания Тинькофф известна как лучший онлайн-банк. Многие пользуются его дебетовой картой Tinkoff Black. Также он в лидерах по количеству выданных кредитными картами.

В 2020 г. произошел резкий рывок открытия брокерских счётов физических лицами. В этой гонке Тинькофф сильно преуспел. Конечно, у большинства новых инвесторов Тинькофф мизерные, поэтому по обороту он всё ещё сильно отстаёт от лидеров: Финама и БКС.

Как выглядит приложение Тинькофф Инвестиции:

Можно посмотреть прибыль за всё время:

Распределение по компаниям:

График торгов (неудобно представлен):

История дивидендов:

Краткая информация по компаниям и текущие мультипликаторы:

Удобный интерфейс инвестиционного портфеля:

На 2022 г. у Тинькофф доступно три тарифа:

1. Тариф "Инвестор" 0,3% от оборота без депозитарного обслуживания;
2. Тариф "Трейдер" 0,05% от оборота, плюс 290 руб. депозитарный сбор или сумма от 2 млн на брокерском счёте;
3. Тариф "Премиум" 0,025% от оборота, обслуживание 2900 рублей. Бесплатно при общей сумме от 3 млн;

Плюсы брокера Тинькофф:

• Терминал позволяет максимально просто купить акции, облигации, валюту;
• Есть маржинальная торговля;
• Доступ к американским акциям, торгуемым на Санкт-Петербургской бирже;
• Удобный способ просмотреть пропорции инвестиционного портфеля;
• Есть возможность покупать валюту по 1 единице (доллары, франки, евро);
• Нету понятия Т+2 у акций и Т+1 у облигаций. Поэтому можно сразу продать акции и купить облигации;
• Без комиссии можно торговать ETF фондами от Тинькофф (TIPO, TRUR, TSPX, TBIO, TGLD, TEUR, TUSD, TECH);

Минусы:

• Высокие комиссии для тарифа инвестор;
• Не подойдёт для профессиональной торговли;
• Плохое представление графиков цены не позволяет проводить технический анализ;
• Обязательно надо иметь дебетовую карту Тинькофф. При сумме менее 50 тыс. рублей суммарно на всех счётах берётся комиссия за обслуживание карты 100 руб;
• Техническая поддержка низкого уровня, могут помочь только по тарифам;
• Некоторые торговые инструменты отсутствует в списке торгов (это касается нескольких ETF и облигаций);
• Бывают ошибки при расчёте комиссий. Например, двойное списание. Пока им не напишешь об ошибке, они ничего возвращать не собираются. Поэтому нужно контролировать;
• Нет доступа к опционам;
• Нельзя настроить выплату дивиденднов на банковский счёт;

• Брокер Тинькофф — отзывы и обзор;

4. Брокер Сбербанк — плюсы, минусы, отзывы

Брокер Сбербанк существует давно, но долгое время не развивал свой сервис. Комиссии за торговый оборот были совершенно не конкурентно способными. Мало кто из инвесторов выбирал эту компанию. Лишь с 2019 г. тарифы стали более лояльными, что вызвало приток клиентов.

У Сбербанка есть мобильное приложение "Сбербанк Инвестор". Совершенно неудобное для торговли на бирже. Но просто купить/продать можно.

Интерфейс Сбербанк Инвестор:

Вкладка сделки:

При этом нормального графика торгов нет, биржевого стакана тоже нет.

Доступно два тарифа:

1. Самостоятельный. Комиссия за оборот 0,06%;
2. Инвестиционный. Комиссия за оборот 0,30%. По умолчанию стоит этот вариант;

Плюсы:

• Нету платы за депозитарное обслуживание (с 1 сентября 2019 г.);
• Можно открыть много брокерских счётов;
• Можно настроить выплату дивидендов на банковский счёт;
• Деньги можно вывести на счёт Сбербанка;
• Есть SMS защита от взлома аккаунта;

Минусы:

• Ужасное приложение Сбербанк Инвестор, в котором нету даже графика торгов;
• Большая комиссия за торговый оборот;
• Дивиденды приходят в последнюю очередь по сравнению с другими компаниями;
• Техническая поддержка ничего не знает;
• Отсутствует доступ к американским акциям на Санкт-Петербургской бирже;
• Отсутствует автоматический возврат ранее уплаченного налога при фиксации убытков;
• В период высокой волатильности на рынке приложение Сбербанк Инвестор не работает;
• Высокая комиссия за маржинальную торговлю;

• Брокер Сбербанк — подробный обзор и отзывы;

5. Брокер ВТБ — отзывы, плюсы и минусы

ВТБ является вторым банком в России. Он также активно участвует в гонке за клиентов для фондового рынка.

В целом ВТБ выигрывает у Сбербанка. Но у большинства обычных граждан зарплатные проекты у Сбербанка, поэтому переводить лишний раз деньги на счёт ВТБ для них было бы неудобно. Поэтому Сбер выигрывает в этом вопросе.

Как выглядит приложение "ВТБ Мои инвестиции":

Список акций для покупки:

Можно посмотреть биржевые котировки:

Есть биржевой стакан, но он сделан не самым лучшим образом и его не так просто найти в приложении:

Плюсы ВТБ брокера:

• Есть доступ к американским акциям;
• Приложение среднего уровня;

Минусы ВТБ брокера:

• Часто не работает в период высокой волатильности;
• Техническая поддержка низкого качества;
• Подойдёт для клиентов банка;
• Дивиденды приходят в последнюю очередь;

Почему произошел большой приток клиентов на фондовый рынок в 2019-2020 гг? Это вызвано рядом следующих факторов:

1. Снижением доходов по банковским вкладам из-за уменьшения ключевой ставки. Поэтому вкладчики пошли инвестировать в акции с целью получения большего дохода;
2. Массовая реклама фондовых брокеров, инвестиций;
3. Пониманием как работают налоговые льготы по ИИС;
4. Доступностью и простой открытия брокерского счёта;
5. В период локдауна в 2020 г. многие стали интересоваться инвестированием;

С чего начать инвестиции и торговлю на бирже

Торговля на бирже не представляет никаких сложностей. Все операции с покупкой и продажей совершаются через торговый терминал, доступ к которому предоставит брокер. Как мы отметили выше, все рассмотренные компании имеют мобильные приложения, через которые можно торговать в любом месте.

Торговля проходит по рабочим дням с 10:00 до 23:55 ликвидными ценными бумагами (акциями крупных компаний). ETF и все облигации торгуются до 18:40. Время указано Московское.

Вы можете выставлять заявки на те ценные бумаги, которые необходимы. При составлении заявки вы заполните следующие данные:

• Количество лотов для покупки/продажи (количество единиц актива);
• Желаемую цену (чем дальше цена от рыночной, тем меньше шансов, что заявка исполнится);
• Тип заявки;

Существует три типа заявок (их ещё называют ордерами):

1. Лимитную заявку (по своей цене ниже рынка). Но в этом случае можно не дождаться её исполнения, поскольку биржевые котировки могут не дойти до указанной цены;
2. Рыночную. Моментально исполнение по рыночной цене. Это удобно, когда биржевой стакан наполнен лимитными ордерами других участников. Лишь в случае малоликвидных активов, когда биржевой стакан полупустой, то покупка по рыночной цене может дорого обойтись клиенту, поскольку будет скуплены все заявки, стоящие выше;
3. Стоп-заявку. Рыночная заявка при условии достижения цены какого уровня. Например, сейчас цена 98, вы ставите buy stop (байт стоп) по 100. Как только цена коснётся 100, будет моментально осуществлена покупка. Такой вид заявок подойдёт для стратегий на пробой уровней;

После совершения торговой операции, активы моментально будут отображаться на брокерском счёте.

Более подробно посмотреть принцип торговли на бирже со скриншотами можно в статьях:

• Торговля на фондовой бирже для начинающих;
• Как купить акции — подробная инструкция;
• Как зарабатывать деньги на акциях;
• Как торговать акциями на бирже;
• Торговля опционами;

Какую первую покупку совершить новичку

Лучше начинать своё знакомство с акций крупных компаний, их ещё называют "голубыми фишками". По ним самая большая ликвидность. Это означает, что их легко купить и продать по рыночной цене без переплаты за спред (разница между ценой покупки и продажи).

Уже более опытные инвесторы составляют инвестиционные портфели содержащие разные классы ценных бумаг: акции, облигации, ETF. Включая их в разных пропорциях можно получать хорошие результаты по доходности с ограниченным риском.

• Доходность и риски инвестиционного портфеля;
• Правила диверсификации портфелей;
• Как составить инвестиционный портфель;
• Как выбрать ОФЗ новичку;
• Как выбрать акции;
• Как выбирать недооценённые акции по мультипликаторам;

Рейтинг фондовых брокеров

Сложно составить справедливый рейтинг фондовых брокеров. У каждого человека свои требования, условия. Кому-то подойдёт идеально одна компания, кому-то другая. Московская биржа предложила ранжировать по количеству активных клиентов и по суммарному обороту.

Посмотреть актуальные данные рейтинга брокера можно на официальном сайте Московской биржи: https://www.moex.com/s719

Таблица по состоянию на сентябрь 2020 г. по количеству клиентов:

Таблица по состоянию на сентябрь 2020 г. по количеству активных клиентов: