Категория: Инвестиции / Дата: 19.08.2020

Как начать инвестировать с любой суммой — подробное описание

3.5 (70%) 8 vote[s]

В этой статье мы поговорим на тему "как начать инвестировать с нуля", дадим пошаговую инструкцию: что конкретно делать и как. Мы рассмотрим варианты, когда стартовая сумма может быть совсем маленькой. Все термины разобраны на доступном языке для начинающих.

1. Введение в инвестиции: что такое активы

Инвестором может стать любое физическое лицо с нуля. Начинать можно даже с маленькой суммой. Чтобы инвестировать нет необходимости иметь какие-то экономическое образование или разбираться во всех тонкостях бизнесов.

Главная идея инвестиций: накапливать активы и снижать долю пассивов. Активы приносят деньги, а пассивы наоборот, отнимают. Все богатые люди имеют в собственности множество активов, поэтому становятся ещё богаче.

Примерами самых простых активов могут служить: акции, облигации, сдача недвижимости в аренду. Для рядового инвестора самым доступным и ликвидным вариантом активов являются ценные бумаги. В этой статье мы сделаем акцент именно на этот вариант для вложений.

Примечание

Ликвидность — это возможность быстро обменять активы на деньги с минимальными издержками.

В России у населения мало доверия к ценным бумагам. Большинство доверяют лишь банковским вкладам и хранят свои сбережение на них. Хотя это приносит маленькую прибыль, сравнимую с инфляцией.

В США ситуаци иная: население самостоятельно инвестирует деньги в фондовый рынок. Например, они копят на пенсию через специальный пенсионный счёт.

Как начать инвестировать, с чего начать начинающим? Для начала давайте перечислим основные варианты:

  1. Акции (самый лучший и прибыльный вариант для долгосрочных инвестиций);
  2. Облигации (похожи на банковские вклады, но более доходные);
  3. ETF (инвестиции через эти фонды позволяют создать широкую диверсификацию между компаниями, купив один фонд стоимостью 700-8000 рублей за штуку);
  4. Недвижимость (требуют больших вложений);
  5. Бизнес и Франшиза (обычно требуют больших вложений и времени);
  6. Стартап (очень рискованные вложения, не подойдут для начинающих);

Для многих эти варианты звучат страшно и непонятно, но не стоит волноваться. Информации по всем этим темам много на этом блоге vsdelke.ru. В интернете можно посмотреть видео уроки для новичков.



Мы рассмотрим первые три варианта, как самые доступные и не требующие больших вложений. Варианты с недвижимостью, бизнесом, франшизой, стартапом несут большие риски, а также требуют вложений и времени. Поэтому они не подойдут для начинающих.

Рядовые граждане насмотревшись фильмов про брокеров перестают им доверять и боятся любых инвестиций. В фильмах брокеры вынуждают инвестировать в псевдокомпании, уверяя доверчивых клиентов, что это золотая жила. Мы же говорим про вложения в голубые фишки, то есть в крупные устойчивые бизнесы.

Инвестиции — это не спекуляции, а эффективный способ приумножать свой капитал.

Рассмотрим пошагово как начать инвестировать с нуля.

2. Регистрация и открытие брокерского счёта

Чтобы получить доступ на фондовый рынок требуется открыть брокерский счёт. Он представляет особый вид счётов, где могут хранится одновременно разные классы активов:

Отрыть брокерский счёт можно через брокеров. Рекомендую работать со следующими (сам работаю через них):

Это лучшие брокеры для торговли, у которых самые низкие комиссии на оборот. Есть офисы по всей России, бесплатное пополнение и снятие. Они предоставят доступ ко всем финансовым инструментам на бирже. Здесь можно покупать иностранные акции, следовать стратегиям профессионалов и прочее.

Форма регистрация выглядит так:

Для открытия брокерского счёта в личном кабинете брокера нажмите на ссылку "Открыть новый договор":

На выбор предлагается несколько типов брокерского счёта:

Можно открыть несколько ЕДП (единая денежная позиция) или ИИС (индивидуальный инвестиционный счёт). Рекомендую всем открыть ИИС, как минимум для будущего. Этот вид брокерского счёта позволяет получить на выбор один из двух налоговых вычетов:

  1. Вычет на взнос (Тип "А"). Возвращается 13% налога от суммы пополнения. Максимальная налоговый вычет за год ограничивается суммой 52 тыс. рублей. Для этого надо пополнить ИИС на 400 тыс. рублей (можно меньше). Пополнять и получать вычет можно каждый год.
  2. Освобождение от налога на прибыль по ИИС (Тип "Б") от разницы покупки и продажи ценных бумаг. Налог на дивиденды и купоны (если они облагаются налогом) придётся всё равно заплатить.

Действующий ИИС должен быть только один у человека. Единственным условием для получения вычета является 3 года существования счёта. Подробнее про ИИС читайте:

Обычных брокерских счётов можно открыть сколько угодно у каждого брокера.

3. Пополнение брокерского счёта

Пополнить брокерского счёта можно двумя способами:

  1. Наличными (необходимо ехать в банк брокера);
  2. Межбанковским переводом (удалённый перевод);

Рассмотрим немного подробнее второй вариант с межбанковским переводом на брокерский счёт.

Перевести деньги на биржу без комиссии можно через дебетовую карту Тинькофф. Пополнить карту можно без комиссии. Карта Тинькофф бесплатная в обслуживании, на остаток начисляются проценты (3,5%), кэшбэк на все покупки. В целом очень удобная карта, более подробно читайте: обзор про карту Тинькофф.



Брокер предоставит доступ к торговым терминалам, после чего вы сможете совершать торговые операции. Торговые терминалы это программа с котировками, с возможностью выставлять заявки, просматривать свой портфель.

Подробную иструкцию со скриншотам можно найти в статьях:

4. Стратегии создания капитала — с какой суммы начать

Теперь непосредственно к стратегии пополнения счёта. Если у вас отсутствует какая-то внушительная стартовая сумма денег, то ничего страшного нет. Регулярные откладывания чем-то даже лучше, поскольку позволяют покупать равными порциями на разных стадиях на бирже. Когда-то покупка будет выше средней, когда-то ниже. В среднем получается, что вход в рынок осуществляется по средним ценам.

Например, можно сделать простые правила:

  • Откладывать 10% от зарплаты на инвестиции;
  • Выбрать фиксированную сумму. Например, 5-10 тыс. рублей в месяц;

Такая простая стратегия позволит накопить существенные суммы денег. Все дивиденды по акциям и купоны по облигациям нужно реинвестировать. Так можно быстрее накопить крупную сумму.

Опытные инвесторы рекомендуют откладывать больше, чтобы быстрее скопить денежные средства. Это спорный момент, поскольку многим хочется жить сейчас. Есть даже теория среднего потребления, чтобы в среднем всегда потреблять одну и ту же сумму с учётом инфляции.

При этом средства с биржи снимать нельзя (хотя бы какое-то время), иначе теряется смысл копить. Инвестиции это долгосрочные вложения, которые принесут пользу на сроках от 5-10 лет. Конечно, кому-то может повезти и он вложит сразу на дне рынка и заработает за полгода 100-300%. Возможно, после такого резкого скачка можно частично зафиксировать прибыль. Но так везёт лишь единицам. Большинство наоборот, покупает когда рынок уже дорогой, а потом долгое время ждут, чтобы выйти хотя бы в ноль.

5. Выбираем стратегию формирования портфеля

"Что сейчас купить на бирже, чтобы заработать?" — это излюбленный вопрос начинающих. Никто точно не сможет ответить на этот вопрос. Всегда есть риск ошибиться даже у опытных инвесторов. На эту тему есть интересная статья:

Как показывает история, фондовый рынок всегда склонен к росту на длительных промежутках времени. Это связано с постоянным обесцениванием денег и ростом бизнеса компаний. Для рядового инвестора достаточно исключить риски отдельных компаний, чтобы заработать на инвестициях.

Существует несколько базовых подходов для выбора активов. Давайте рассмотрим их.

Стратегия 1. Полностью инвестируем в акции

Акции являются наилучшим вариантом для инвестирования, потому что это действующие бизнесы, которые приносят прибыль и при этом расширяются. Посмотрите список самых богатейших людей в мире. Они заработали своё состояние не в лотерее или азартных играх. Все они являются крупнейшими акционерами с внушительными пакетами акций.

Поскольку инвестирование в акции отдельных компаний несёт риски, то инвесторам стоит диверсифицировать портфель. Другими словами: купить несколько компаний. Сколько точно? На эту тему проводились исследования. Пришли к выводу, что нет смысла иметь в своём портфеле более 7-15 акций. В случае очень сильной диверсификации, инвестор начинает покупать слабые компании, которые будут мешать росту всего портфеля. Именно поэтому лучше ограничить свои инвестиции группой сильных и надёжных компаний.

Средняя доходность акций лежит в районе 10-15% годовых. Ниже на графике представлен рост $1 инвестированного в акции за 200 лет. За этот срок $1 вырос до $10 млн.

Стоит отметить тот факт, что рассчитывать на 10-15% годовых можно только на длительном горизонте. В какой-то взятый период 1 месяц или 1 год, рынок может показать как +100%, так и -50%.

Волатильность цены на рынке акций может вызвать много переживаний у эмоциональных инвесторов. Чтобы снизить риски колебания баланса в свой портфель добавляют облигаций. Про смешанный портфель пойдёт речь в стратегии №2.

Стратегия 2. Смешанный портфель из акций и облигаций

Начинающие инвесторы чаще всего плохо готовы к высокой волатильности цены акций. Самый негативный случай может случится, если они не выдержат боли от потери и продадут акции в период сильной коррекции в 20-40%. Они просто зафиксируют убыток, который потом будет сложно отыграть. В периоды падения надо действовать наоборот: накапливать долю акций в своём портфеле.

Чтобы избежать этой ошибки, следует просто снизить волатильность колебания портфеля, сделать так, чтобы он был более стабилен. Так инвестору гораздо спокойнее и не будет желания продавать всё. Для этого просто добавляем облигаций в него.

Облигации — это долговые ценные бумаги со стабильным доходом. При инвестировании в облигации напрямую связано соотношение риска и доходности. Чем выше риск, тем выше доходность.

Самыми надёжными, но и малодоходные являются ОФЗ. На момент лета 2020 года ставки по ОФЗ находятся на историческим минимуме в 5-6% годовых. Это тревожный знак для рынка в целом. Корпоративные облигации крупнейших компаний дают чуть-чуть больше: 6-8% годовых. Есть ещё группа небольших компаний, но довольно надёжных с доходностью в 10-12% годовых. Новичкам лучше не лезть в более доходные варианты, поскольку по ним будут уже более серьёзные риски наступления дефолта по облигациям.

Какие облигации купить и в каком соотношении? 50 на 50, 70 на 30 или 30 на 70? Это также очень сложный вопрос, который каждый должен решить для себя сам.

Снижая долю портфеля в акциях, на долгосрочном промежутке инвестор снижает доходность, но зато имеет более устойчивый портфель. Есть такое правило:

Доля облигаций в портфеле должна быть равна = 100 - возраст инвестора

Например, если вам 40 лет, то облигаций должно быть 40%, а акций 60%. Главная идея такого правила: снижать риски по мере приближения к пенсии. Если у молодых инвесторов нервы крепче и они могут подождать новый цикл роста акций, то у тех кто в возрасте этого времени уже нет.

Если вы хотите иметь супернадёжную часть портфеля с облигациями, то лучше инвестировать её полностью в краткосрочные выпуски ОФЗ. Они будут не так доходны, но зато можно быть в них полностью уверенными. Они фактически равноценны просто деньгам.



Стратегия 3. Индексное инвестирование через ETF

Поскольку начинающим инвесторам сложно отобрать недооценённые акции самостоятельно, а также на это нужно время, то можно использовать принцип индексного инвестирования.

Индексного инвестирования — это копирование фондового индекса в тех же пропорциях, что акции входят в него. Так инвестор вкладывает свой капитал в самые сильные компании на рынке.

Самостоятельно купить все акции из фондового индекса в соответствующих пропорциях весьма затратно. Ориентировочно на это потребуется более 5 млн рублей. Каждые 3 месяца фондовые индекс подвергают ребалансировке, после чего веса компаний могут немного изменяться. Перераспределение долей акций накладывает на инвестора дополнительные трудности и затраты за торговый оборот.

Поэтому для индексного инвестирования проще всего использовать ETF фонды. Это биржевые фонды, которые котируются на фондовом рынке. Их можно покупать и продавать как акции. Все ребалансировки проделывает инвестиционная компания, которая выпустила ETF.

На индекс ММВБ с реинвестированием дивидендов можно рассмотреть фонды: FXRL, SBMX. С выплатой дивидендов в конце года есть фонд RUSE. ETF на американские индексы: SBSP, FXUS, FXIT.

Главная идея индексного инвестирование: вкладывать сразу в весь индекс. Таким образом можно хорошо зарабатывать на общем росте рынка, наращивая долю индексных ETF.

Индексное инвестирование широко используется западными инвесторами. На нашем фондовом рынке первые ETF фонды появились в 2018 года. К 2020 году представлены уже более 30 разных ETF.

Помимо индексных ETF существуют ещё биржевые фонды состоящие из:

  • облигаций (ОФЗ, корпоративные);
  • еврооблигации;
  • товары (золото);
  • смешанные (из разных активов);

Инвестор может составить портфель исключительно из них. При этом его доходность обгонит большинство управляющих ПИФами.

Стратегия 4. Для тех, кто не может рисковать

Мы особо заострили внимание на стратегиях инвестирования в акции, поскольку потенциально это самый доходный вариант для хранения денег. Акции несут больше рисков, но дают большую премию в доходе. Если купить только облигации, то можно значительно снизить риски. При этом инвестор уменьшит доходность на длительном промежутке времени.

У каждого инвестора отношение к рискам и срокам инвестирования может значительно разнится. Кто-то копит себе на пенсию, кто-то на пассивный доход, кто-то на стартовый взнос на квартиру.

Если срок инвестирования менее 2-3 лет, то лучше просто купить краткосрочные облигации ОФЗ. Заработок по ним будет небольшой, зато риск потерять или недозаработать стремится к нулю.

Таблица с краткосрочными ОФЗ:

НазваниеКупонДата погашения
ОФЗ-26205-ПД7,6%14.04.2021
ОФЗ-26217-ПД7,5%18.08.2021
ОФЗ-25083-ПД7,0%15.12.2021
ОФЗ-26209-ПД7,6%20.07.2022
ОФЗ-24020-ПКRUONIA (за последние 7 дней)27.07.2022
ОФЗ-29012-ПКRUONIA + 0,40 п.п.16.11.2022
ОФЗ-26220-ПД7,4%07.12.2022

6. Секреты долгосрочного инвестирования

6.1. Эффект сложного процента

Главным секретом долгосрочного инвестирования является аккумулирующий эффект сложного процента. Это означает экспоненциальный рост прибыли за счёт реинвестирования процентов.

Кривые доходности при сложных и простых процентах:

Пример роста капитала сложных и простых процентов

Сложные проценты в инвестировании — это начисление прибыли на накоплённую ранее прибыль. Таким образом инвестор начинает зарабатывать очень быстро. Особенно это заметно на горизонтах от 10 лет.

Мое богатство — это результат комбинации нескольких факторов жизни в США, хороших генов и аккумулирующего эффекта сложных процентов. Уоррен Баффет

6.2. Регулярное откладывание средств

Регулярное откладывание денег приведёт любого человека к богатству. Пусть даже инвестированные деньги будут представлять скромные суммы, но главное это делать регулярно.

Например, есть реальная история, когда инвестор откладывал с 2007 года ежемесячно по 3000 рублей в дивидендные акции. На момент 2020 года его портфель уже составляет 4,8 млн рублей. Из этих денег он вложил свои лишь 500 тыс. рублей, остальные 4,3 млн рублей это его прибыль за счёт сложного процента.

И вы тоже так можете. Начинайте инвестировать как можно раньше. Тогда плодов от активов будет больше, а воспользоваться ими можно будет ещё до наступления старости.

При этом не важно на какой стадии находится рынок: эйфория, рост, паника. Просто откладывайте равномерными порциями деньги в хорошие акции.

7. FAQ: ответы на часто задаваемые вопросы

7.1. Сколько можно заработать

Вопрос количества денег в абсолютных цифрах не имеет смысла обсуждать, поскольку для каждого человека разные суммы инвестирования. Можно лишь рассмотреть вопрос относительной доходности.

При инвестировании в разные активы можно на разные доходности:

  • Акции на долгосрочном промежутке времени приносят 10-15%;
  • Облигации ОФЗ 5-6%;
  • Корпоративные облигации 6-7%, в более маленькие компании 10-12%;
  • Смешанный портфель из акций и облигаций в пропорции 50/50 около 8-12% годовых;
  • ETF на индекс 10-12% (за счёт комиссии прибыль будет немного меньше);


7.2. Какие риски у инвесторов

Риски индексного инвестирования маленькие. Только, если начнётся глобальная затяжная рецессия. За последние время инвесторы не знали таких времен. Многие связывают это с дешёвыми деньгами, которые получаются из-за околонулевые ключевых ставок ЦБ.

Ещё есть риски при инвестировании в одну компанию. Поэтому всегда лучше подстраховаться и составить инвестиционный портфель.

7.3. Почему инвестиции это выгодно

Для рядовых граждан практически нельзя найти более доходные варианты для хранения своих сбережений. Бизнес и стартапы требуют времени и вложений. При этом эти инвестиции несут существенные риски потери до 100% всех вложенных денег.

Также бизнес обычно мало ликвиден. Чтобы его продать по справедливой цене может понадобится значительное время.

7.4. Стоит ли рисковать ради пары процентов

На этот вопрос пусть каждый ответит самостоятельно. Повторимся: инвестиции это долгосрочное увеличение капитала. Если прийти на рынок на пару недель или месяцев, то результат будет зависеть от везения.

Если вы хотите вложить деньги на долго, то использовать для этого низкодоходные инструменты не совсем целесообразно, поскольку теряется большая часть потенциальной прибыли.



Написать ответ

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *